Juveleraren Edmond Garter har en dotter Eva som är passionerad hundälskare. På sin nittonårsdag slår hon vad med sin farbror Gerhard om att en viss pärla i dennes ägo är oäkta. Hon vinner vadet, vilket leder till att farbrodern bjuder henne på en resa till Paris. En konkurrentfirma med imitationer som specia!litet slår upp sina bopålar på den gata där Garter har sin butik. I en annonskampanj utmanar chefen för den nya firman, mr Snyder, den gamle Garter till tävlan. Snyder påstår sig kunna tillverka en perfekt imitation av vilken äkta pärla som helst som Garter kan förete; om Garter därefter kan skilja den äkta från den oäkta pärlan ska han erhålla två tusen dollar.
